قیمت طلا در معاملات روز دوشنبه با رشد ۰.۹ درصدی به محدوده ۴,۰۸۸ دلار در هر اونس بازگشت و از فشار فروش هفته گذشته فاصله گرفت. این بهبود موقت در حالی رخ داد که آرامش در تنشهای ایران و آمریکا، قیمت نفت را بیش از ۴ درصد کاهش داد و نگرانیهای...
به گزارش پایگاه خبری تحلیلی ببین و بخون؛ بازار طلا در هفتههای اخیر، نوسانات شدیدی را تجربه کرده است. قیمت این فلز گرانبها که در ابتدای سال جاری به بالاترین سطح تاریخی خود یعنی ۵,۵۹۸ دلار رسیده بود، طی ماههای اخیر بیش از ۲۸ درصد کاهش یافت و تا حوالی مرز روانی ۴,۰۰۰ دلار عقبنشینی کرد . این اصلاح شدید، عمدتاً ناشی از افزایش نرخ بهره و سیاستهای انقباضی فدرال رزرو آمریکا بوده است.
تحلیلهای تکنیکال نشان میدهد که محدوده قیمتی ۴,۰۰۰ دلار در حال حاضر به یک حمایت کلیدی برای طلا تبدیل شده است . با نزدیک شدن به نشست FOMC، ابهامات مربوط به سیاست پولی و همچنین تحولات ژئوپلیتیکی، بازار را در وضعیت انتظار نگه داشته است.
در روز دوشنبه، قیمت طلا موفق شد با رشد ۰.۹ درصدی، در سطح ۴,۰۸۷.۷۹ دلار در هر اونس تثبیت شود و طلای آمریکا نیز با افزایش ۰.۵ درصدی، به ۴,۰۸۹.۹۰ دلار رسید . این رشد، عمدتاً به دلیل کاهش بیش از ۴ درصدی قیمت نفت و افت ۰.۳ درصدی شاخص دلار بود که فلزات گرانبها را برای خریداران خارجی ارزانتر کرد .
یک مقام ارشد دولت ایران روز یکشنبه اعلام کرد که تهران حملات خود را متوقف خواهد کرد، به شرطی که ایالات متحده نیز چنین کند. این خبر، امیدواری به کاهش تنشها را افزایش داد و به کاهش قیمت نفت کمک کرد . با این حال، تحلیلگران نسبت به تداوم این روند محتاط هستند و آن را به تحولات سیاسی آینده وابسته میدانند .
بیتردید، مهمترین رویداد هفته جاری برای بازارهای مالی، نشست کمیته بازار آزاد فدرال رزرو (FOMC) است که روزهای ۲۸ و ۲۹ ژوئیه (۶ و ۷ مرداد) برگزار میشود . انتظار میرود نرخ بهره در این نشست، برای پنجمین جلسه پیاپی بدون تغییر باقی بماند، اما اظهارات جروم پاول در کنفرانس خبری پس از آن، تعیینکننده مسیر طلا خواهد بود.
سناریوهای محتمل پس از نشست:
سیگنالهای افزایشی (نزولی برای طلا): اگر پاول بر عزم فدرال رزرو برای مهار تورم و احتمال افزایش نرخ بهره در نشستهای آینده تأکید کند، ارزش دلار تقویت شده و طلا تحت فشار فروش سنگینتری قرار خواهد گرفت. هماکنون بازارها احتمال افزایش نرخ بهره در سپتامبر را ۷۶ درصد برآورد کردهاند .
سیگنالهای محتاطانه (صعودی برای طلا): اگر پاول لحن ملایمتری اتخاذ کرده و به چالشهای اقتصادی یا تأثیر کاهش قیمت نفت بر تورم اشاره کند، ممکن است تقاضا برای طلا به عنوان یک پناهگاه امن افزایش یابد و قیمتها از سطح ۴,۰۸۰ دلار عبور کنند.
بهرغم کاهش موقت قیمت نفت در روز دوشنبه، نگرانیهای تورمی همچنان بهعنوان یک چالش بزرگ برای طلا باقی مانده است. قیمت نفت برنت بهتازگی از مرز ۱۰۰ دلار عبور کرده بود و هرگونه تشدید مجدد تنشهای ژئوپلیتیکی در خاورمیانه، میتواند بار دیگر قیمت نفت را صعودی کرده و انتظارات تورمی را افزایش دهد .
تحلیلگران تکنیکال، سطوح زیر را برای کوتاهمدت بسیار مهم میدانند :
حمایت کلیدی: ۴,۰۰۰ دلار. حفظ این سطح برای جلوگیری از ریزش بیشتر و آغاز یک روند صعودی حیاتی است.
مقاومت اولیه: ۴,۰۸۰ دلار. شکستن این مقاومت، راه را برای صعود تا کانال ۴,۲۰۰ دلار هموار میکند .
مقاومت بعدی: ۴,۲۰۰ دلار. شکست این سطح، میتواند سیگنال توقف روند نزولی باشد.
با وجود نوسانات اخیر، چشمانداز بلندمدت بسیاری از تحلیلگران و بانکهای بزرگ سرمایهگذاری همچنان مثبت ارزیابی میشود . حمایت از قیمت طلا در میانمدت توسط عواملی مانند خرید بیسابقه طلا توسط بانکهای مرکزی جهان صورت میگیرد. بهعنوان مثال، بانک مرکزی چین نوزدهمین ماه متوالی خرید خود را ادامه داده و بانکهای مرکزی جهان در سه ماهه اول سال ۲۰۲۶، حدود ۲۴۴ تن طلا خریداری کردهاند .
۱. نتیجه نشست فدرال رزرو و اظهارات جروم پاول، تعیینکننده جهتگیری اصلی بازار طلا در روزهای آینده خواهد بود .
۲. سطح ۴,۰۰۰ دلار در تحلیلهای تکنیکال به عنوان یک حمایت بسیار مهم شناخته میشود. شکست آن میتواند افت قیمت تا مرز ۳,۷۰۰ دلار را محتمل کند .
۳. تحولات ناگهانی و هرگونه خبر سیاسی یا نظامی جدید در خاورمیانه، میتواند یک شبه بازار را متحول کرده و پیشبینیها را نقض کند .
پیشبینی قیمت طلا برای فردا (سهشنبه ۶ مرداد) در هالهای از ابهام ناشی از نشست فدرال رزرو قرار دارد. بازار در حال حاضر در وضعیت انتظار به سر میبرد. با توجه به بازگشت قیمت به کانال ۴,۰۸۰ دلار، احتمال تثبیت در این محدوده تا زمان انتشار خبرهای مهم وجود دارد. با این حال، ذکر این نکته ضروری است که تمام پیشبینیهای قیمت طلا، ماهیت احتمالی دارند و تغییرات ناگهانی در عوامل کلیدی (مانند نرخ ارز، تنشهای سیاسی یا تغییرات قیمت نفت) میتواند محاسبات را به کلی تغییر دهد.
۱. قیمت طلا امروز چقدر بود؟
قیمت طلا در معاملات امروز (دوشنبه) با رشد ۰.۹ درصدی به ۴,۰۸۷.۷۹ دلار در هر اونس رسید .
۲. مهمترین عامل تأثیرگذار بر قیمت طلا در روزهای آینده چیست؟
نتیجه نشست فدرال رزرو آمریکا و اظهارات جروم پاول درباره آینده نرخ بهره، مهمترین عامل تأثیرگذار بر قیمت طلا است .
۳. آیا قیمت طلا ممکن است سقوط کند؟
بله، در صورت اعلام سیگنالهای افزایش نرخ بهره از سوی فدرال رزرو، قیمت طلا ممکن است حمایت ۴,۰۰۰ دلاری را از دست داده و تا مرز ۳,۷۰۰ دلار کاهش یابد . با این حال، حمایت ساختاری قوی در این سطح وجود دارد.
۴. سطح حمایت و مقاومت طلا در کوتاهمدت کدام است؟
حمایت اصلی طلا در محدوده ۴,۰۰۰ تا ۴,۰۲۰ دلار و مقاومت اولیه آن در سطح ۴,۰۸۰ دلار قرار دارد. عبور از این مقاومت میتواند مسیر صعودی را تا ۴,۲۰۰ دلار هموار کند .
۵. پیشبینی قیمت طلا در میانمدت چگونه است؟
در میانمدت، اگر فدرال رزرو نشانههایی از کاهش سرعت افزایش نرخ بهره نشان دهد و تنشهای ژئوپلیتیکی ادامه یابد، احتمال رشد قیمت طلا وجود دارد. بانکهای بزرگی مانند جیپیمورگان و گلدمن ساکس، قیمتهای بالاتری را برای پایان سال ۲۰۲۶ هدفگذاری کردهاند .
پایان/*
ببین و بخون را در ایتا، روبیکا، پیام رسان بله و تلگرام دنبال کنید.
